至正四年八月，吳師道病卒於蘭溪家中，除經史著述外，還留有詩文集20卷。
吳師道早年留心記覽，刻意詞章，又與黃溍、柳貫等名家迭相唱和，黃溍稱其“才思湧溢，亹亹不已，時出為詩歌，清麗俊逸，人多誦稱之”。[1]晚年益致力於文章，陳旅評其文風“紆徐委折，含蓄思致”，意境深邃。[2]《四庫全書總目》亦推崇師道詩文具有法度，可“褎然升作者之堂”，“與講學家以餘力及之者迥不同耳”。[3]而吳氏文章的主旨，則多在推明紫陽朱子之學。黃百家《北山學案》案語，將雙峰饒魯與北山何基這兩支朱學高弟黃榦的學傳相比較，指出饒魯後學雖也有錚錚一時者，然再傳即衰微不振。而北山一派，非但王柏、金履祥、許謙“純然得朱子之學髓”，而且柳貫、吳師道等後學又能“得朱子之文瀾”，所以，“數紫陽之嫡子，端在金華也”，充分肯定了師道接續北山學統、以文章羽翼朱學的功績。[4]可以說，吳師道的詩文集，在元代學術史和文學史上，皆有其價值。
吳師道集原名《蘭陰山房類稿》，凡賦詩9卷，文11卷，另有《附錄》1卷，收錄元張樞《元故禮部郎中吳君墓表》、杜本《墓誌銘》二文，是至正四年師道卒後，其次子吳沉所編。至正六年九月，友人黃溍作序，稱《吳正傳先生文集》，是以師道之字題名。至正中刊版行世，改題《吳禮部文集》，則因其致仕時元朝授予禮部郎中，故以官名集。元刊本版式為半頁十六行，行二十四字，卷前附有《吳先生小像》及《蘭陰山人自讚》。至正刊本清代尚有孤本存世。嘉慶三年（1798），長洲藏書家黃丕烈購得曾經清初季振宜收存的至正本《吳禮部文集》，作《題識》一則，指出當時該本已有闕佚，卷首序文脫落，卷14亦缺第十八頁，然無他本可補。[5]黃氏藏本後經汪士鍾藝芸書舍流入陸心源皕宋樓，陸氏為作跋文二則，統計是集收錄詩文“共九百六十首”，比全本僅差兩首，說明元刊本殘佚尚少。[6]其後，陸氏藏書由心源之子售往日本，收貯《靜嘉堂文庫》，元刊本《吳禮部文集》國內遂不複存。